基本介紹
- 中文名：行業風險分析
- 性質：專業術語
- 含義：各行業存在的市場風險作一個分析
- 目的：了解該行業的前景和可信度等
簡介,總述,步驟,評價指標,作用,
簡介
行業風險分析（Industry risk analysis）是信用評級的重要組成部分，對企業競爭情況和經營環境等行業相關因素的分析有助於估計其總體風險。實踐經驗表明，從事不穩定行業且競爭處於劣勢的企業違約現象最為常見。事實上，債務人的信用級別不僅和債務人所處的行業緊密相關，也與債務人在行業內的地位緊密相連，因此在信用評級的行業風險分析中，不應當只單純的考慮行業風險，應當將行業風險和債務人在行業中所處的競爭地位結合起來分析。
總述
評級對象不同，行業風險分析的側重點也有所不同。債權人或長期債務的信用評級側重於中長期及跨經濟周期的行業風險分析；與長期債務的信用評級不同，短期債務的信用評級對行業風險的分析更關注行業短期的發展趨勢以及風險的變動情況。因此，在對短期債務進行信用評級時，在考慮行業風險對債務人償債能力的影響方面，應當重點分析行業短期內的發展和變動趨勢及其對債務人償債能力的影響。
步驟
1）行業風險評價
根據行業風險評價體系，對債務人所處行業風險進行分析，不僅要分析行業中長期及跨經濟周期的風險狀況，還要分析行業的發展趨勢以及行業風險的變動情況，最終對行業長期和短期的風險狀況分別做出評價。可以將行業風險評價分為五檔：1-風險很小、2-風險較小、3-風險一般、4-風險較大、5-風險很大；
（2）行業內相對地位評價
企業在其行業內部的相對地位是判斷企業生存能力的重要指標，特別是在經濟不景氣時。分析人員可以參照行業評估時使用的標準和程式來確定債務人在其所處行業內的相對地位，可以將債務人在其所處行業中的相對地位評價分為五檔：1-地位很高、2-地位較高、3-地位一般、4-地位較低、5-地位很低；
（3）行業/相對地位評價
行業/相對地位評價就是結合行業風險分析和債務人在行業中的相對地位對債務人的信用風險進行綜合評價，最終確定債務人或其債項評級最可能達到的最好信用級別即最可能的信用級別上限。一般來說，某個行業中地位較低的企業風險總是較大，因此可以用組合行業風險評價和相對地位評價的方法來確定債務人或其債項評級最可能的信用級別上限。如果行業/相對地位評價結果較差，則應調低債務人或其債項的級別，原則上債務人或其債項的信用級別不高於給定的債務人或其債項評級最可能的信用級別上限；如果行業/相對地位評價結果較好，則無需再對結果進行調整。需要說明的是，這裡的信用級別均指債務人或債項的無擔保信用級別。
評價指標
所有的行業，經過行業風險分析後，應進行量化的信用風險評級。
1) 行業對國民經濟重要性
2) 行業進入壁壘
3) 產品供求狀況，發展潛力
4) 盈利能力
5) 行業價格控制能力
6) 和供應商談判中地位和控制成本和費用能力
7) 現金流量充足而穩定性
8) 政策風險
9) 企業管理難度低
11) 虧損風險。
作用
2、通過行業風險分析，可以超前性的規避行業內的客戶風險，可通過對行業的發展趨勢、企業競爭力和產品市場空間的分析，把握行業和企業的長期發展態勢。通過分析行業發展隨經濟周期的變化軌跡，可把握行業內一段時期內的潛在風險及產生風險的相關原因，如市場風險、結構風險（原材料、集中度調整）、環保、政策風險等。
3、通過對行業風險的分析，可進一步提高銀行信貸風險分析水平。通過行業分析、判斷出行業發展趨勢、企業的總體競爭水平及高低差別水平，以及產品市場空間，掌握總體的行業財務及比率標準和差異，從而促進某一個企業的財務狀況分析質量和現金流預測的準確性，做出比較準確的客戶評級和項目評估結論；同時也可進一步明確行業內企業資產的變現能力，為抵押變現提供使用價值依據，為不良貸款客戶給予準確判斷，以確定其客戶進退價值。
4、通過行業風險分析，促進銀行信貸策略的制定。銀行能夠根據行業風險分析的結果科學客觀地確定企業戰略群體，相應確定優質、維持、退出等不同級別的客戶群體，配以實施不同的信貸政策、不同信貸條件的金融品種，確定本銀行在該行業的市場份額、期限、幣種、高低利率配置等。
