2012年1月16日，北京國際礦業權交易所、中國鋼鐵工業協會和中國五礦化工進出口商會共同發起設立中國鐵礦石現貨交易平台（以下簡稱“平台”）。平台的啟動標誌著中國在探索更加公正、透明的鐵礦石定價機制方面取得重要突破。
基本介紹
- 中文名：中國鐵礦石現貨交易平台
- 成立時間：2012年1月16日
- 創辦公司：北京國際礦業權交易所
- 啟動標誌：中國在探索更加公正、透明的鐵礦石定價機制
建立背景,交易指南,交易品種與交易標的,交易規則,資金與貨物,風控與違約,會員管理,兩種制度,基準價制度,漲跌幅限制制度,
建立背景
中國是全球最大的鐵礦石現貨市場，現行鐵礦石指數定價模式基於中國到岸價為參考標準。中國鐵礦石現貨交易平台將為中外企業提供更豐富、便捷的交易渠道，減少人為惡意炒作引發的鐵礦石價格大幅波動，推動形成公平、公正、合理透明的國際鐵礦石定價機制，促進鐵礦石市場健康、有序、穩定發展。
作為全新的鐵礦石交易模式，中國鐵礦石現貨交易平台將遵循鐵礦石現貨貿易習慣，真實體現供求關係與價格走勢，同時通過提供信用匹配模式和第三方監管資金、貨權服務幫助企業規避各類風險。
儘管鐵礦石價格長期由供求關係決定，但目前，壟斷和炒作特別是人為惡意炒作對鐵礦石價格形成了很大的影響，對中國的鋼鐵企業造成了實質性損害。而鐵礦石現貨交易平台將真實地反映鐵礦石的買賣價格，而不是炒作價格，從而為國內鋼企和貿易商提供更具公信力的鐵礦石參考價格，減少市場炒作所引發的鐵礦石價格大幅波動。
中國是目前全球最大的鐵礦石進口國，占全球貿易市場份額的60%。2011年，中國進口了6.86億噸鐵礦石，並為此支付了1124億美元，比上一年度多花了300多億美元。中國也是全球最大的鐵礦石現貨市場。“鐵礦石現貨市場集中在中國，而歐洲以及其他亞洲國家的鐵礦石交易仍以長期協定為主，因此國內特別需要一個現貨交易平台。
交易指南
交易品種與交易標的
（一）交易品種：按鐵礦石是否到港及報關檢驗分為在途現貨、保稅區現貨和港口現貨。
1、在途現貨：指礦山未發或在途的鐵礦石
裝港期：[m-2，m+3]，m為當月
*對於已發運船隻裝港期為提單日；
*對於未發運船隻裝港期為船舶預期到達港口並做好裝貨準備的日期。
價格條款：CFR（青島港）、FOB
2、保稅區現貨：是指在中國港口保稅區堆存尚未報關的鐵礦石。
3、港口現貨：是指在中國港口堆存並已完稅通關的鐵礦石。
（二）交易標的：平台選擇市場中流動性較強、有公認價格基礎的鐵礦石作為交易產品，並根據產品規格分為典型品和一般品。典型品指有明確品牌的產品，平台提供典型值；一般品以“品位+產地”命名，平台提供保證值。
1、粉礦：PB粉、紐曼粉、揚迪粉1、揚迪粉2、麥克粉、羅布粿條、火箭粉、特粉、超特粉、V65粉、V63.5粉、V62粉、V58粉、67%、65%、63.5%、62%、60%、58%、56%、54%、52%
2、塊礦：PB塊、麥克塊、紐曼塊、羅布河塊、63%、62%、60%、58%
3、球團礦：65%、63%
4、造球精粉：66% 、63%
交易規則
（一）交易模式：
1、事先匹配交易對象模式：某一會員須在北礦所其他會員中自行選擇至少三家以上（含三家）信用匹配的交易對象並簽署《鐵礦石現貨交易對象確認書》，系統只能在簽署《鐵礦石現貨交易對象確認書》的會員間撮合交易。通過事前匹配交易對象，降低可能產生的貿易糾紛，幫助會員有效地規避信用風險。
在事先匹配交易對象模式下，交易雙方預先在指定的交易資金結算專用賬戶中存入足額資金用於支付交易服務費，申報後交易雙方的交易服務費自動凍結。交易雙方根據平台出具的電子成交確認書和事先的其他約定自行簽訂交易契約並進行貨款支付與貨物交收。平台將在成交後自動扣除相應交易服務費。
2、默認接受所有其他會員為交易對象：會員可以允許系統自動默認所有其他北礦所鐵礦石交易會員為其交易對象，交易平台引入第三方機構（銀行、貨物監管方）代為監管資金和貨權，幫助企業規避信用風險。
在默認接受所有其他會員為交易對象的模式下，申報前賣方通過貨物監管方監管貨權並預先存入交易服務費，買方預先存入履約保證金（總貨款的20%）和交易服務費，下單後交易雙方的履約保證金、交易服務費和貨權被凍結。買賣雙方線上上成交後，平台會出具《電子成交確認書》，同時解凍80%貨權。交易雙方根據平台出具的《電子成交確認書》，自行簽訂交易契約並進行貨款支付與貨物交收。交易雙方確認該筆交易無異議後，需共同向平台提交《履約保證金與貨物解凍申請書》，平台將20%的保證金和20%的貨權進行解凍。平台在成交後自動扣除相應交易服務費。
（二）申報成交：
不具名申報：任何一種交易模式下，交易雙方均通過不具名的方式在平台中進行買賣申報，成交後系統向買賣雙方披露交易對象名稱。
申報內容：交易品種名稱、原產地、價格條款、交貨港、裝港期、報價單位、申報數量等。
（三）交易板塊：
1、國際市場：美元計價
在途現貨A：需事先匹配交易對象、每單整體交易並≥20000噸；
保稅區現貨B：須事先匹配交易對象、每單整體交易並≥20000噸；
2、國內市場：人民幣計價
在途現貨C：須事先匹配交易對象、每單整體交易並≥20000噸
港口現貨D：須事先匹配交易對象、每單整體交易並≥1000噸
國內港口E：默認所有其他會員為交易對象、每單整體交易並≥1000噸
國內港口F：默認所有其他會員為交易對象、每單可部分交易且以1000噸為最小申報單位（1000噸或1000噸的整數倍）
資金與貨物
平台為會員設立資金結算專用賬戶並實行分賬管理。在資金結算專用賬戶中設立交易服務費賬戶和履約保證金賬戶，確保資金使用清晰透明。會員在簽約指定銀行後把資金從其自有資金賬戶劃轉到資金結算專用賬戶即可用於交易；會員辦理出金業務時應填寫《北礦所鐵礦石交易會員出金申請表》並經平台審核通過後方可出金。
針對默認接受所有其他會員為交易對象的交易模式，平台通過第三方貨物監管方代理監管貨物。此時賣方須向貨物監管方提供相關的權屬和品質證明檔案並保證其真實性和有效性。貨物監管方需對賣方在系統上申報的貨物進行審查，包括貨物的品種、數量、質量、產地、交貨港等指標，保證申報的真實性。
風控與違約
漲跌停限額制度：設立單日漲跌幅度和累計漲跌幅度限制。漲跌的基準價格由北礦所根據某一交易標的上一交易日均價和市場上鐵礦石價格行情綜合研究形成。
會員申報限額制度是根據不同交易標的的市場流通總量、交易情況以及會員近兩年經營情況，在風險可控、增長合理的前提下，核定每個會員全年及每日、每單最大交易申報量。
違約處理：平台根據不同交易模式採取不同的處理方式。在事先匹配交易對象模式下，會員發生違約時雙方可自行協商解決，如協商不成功可提交中國國際經濟貿易仲裁委員會等雙方認可的仲裁機構仲裁，平台可按照仲裁機構要求提供相應證據（交易信息、交易歷史記錄等），同時視會員違約情況採取發布公告通知及降低其信用等級等措施。在默認接受所有其他會員為交易對象模式下，會員發生違約時，須向平台提供交易雙方就解決糾紛達成的協定或法院的協助執行通知，平台將根據上述法律檔案，以履約保證金和對應比例貨權為上限賠付履約方。
會員管理
秉承公平、開放的建設原則，平台面向全球招募會員，任何符合條件的境內外礦山、鋼廠、貿易商均可提交入會申請，審核通過後成為會員。
（一）入會基本資質要求
1、合法登記註冊，從事鐵礦石貿易、生產、加工等經營活動的企業法人；
2、承諾遵守《北京國際礦業權交易所鐵礦石現貨交易規則》等系列規定；
3、從提交材料申請入會之日起前一年鐵礦石交易量在30萬噸以上；
4、具有良好的信譽和經營歷史；
5、有健全的組織機構和財務管理制度及完善的交易業務管理制度；
6、具有固定的、一定規模的經營場所和必要辦公、交易設施；
7、具有鐵礦石經營行業背景或相應工作經驗的從業人員。
（二）入會途徑
1、中國鋼鐵工業協會、中國五礦化工進出口商會鐵礦石分會會員企業和經平台邀請的企業可自願申請成為會員；
2、其他企業須經兩家及以上會員企業推薦入會，成為會員後須與邀請企業達成交易對象確認協定；
3、所有入會企業均需達到交易平台入會基本資質要求。
會員權利：
（一）在北礦所內進行規定品種的交易；
（二）使用北礦所提供的交易設施，獲得有關交易的信息和服務；
（三）北礦所協助獲得合作銀行提供的融資服務；
（四）對北礦所的工作提出意見和建議；
（五）參加北礦所組織的會員活動；
（六）其他依法應享有的權利。
兩種制度
基準價制度
為保證交易平穩運行，平台系統設立了兩個風險管控制度，即基準價制度和漲跌幅限制制度，基準價是在交易初期沒有形成基準價的前提下，通過報盤詢價的方式來計算某產品當天上市的報盤基準價，運行一段時間後，根據前一日的交易數據自動生成第二天上市品種的基準價。
漲跌幅限制制度
漲跌幅限制則是根據近10年鐵礦石交易統計數據，現貨市場平均日漲跌幅不超過7%。在風險合理可控下，系統設定漲跌幅限度為正負10%，任何一單申報超出限制，系統將不予接受。
