利率互換及其衍生產品(引進版)

利率互換及其衍生產品(引進版)

《利率互換及其衍生產品(引進版)》是2013年8月上海財經大學出版社出版的圖書,作者是梁進。

基本介紹

  • 書名:利率互換及其衍生產品(引進版)
  • 作者:梁進
  • ISBN:9787564215118
  • 定價:39元
  • 出版社:上海財經大學出版社
  • 出版時間:2013年8月
  • 開本:16開
內容簡介,圖書目錄,

內容簡介

《利率互換及其衍生產品(從業者指南)》由阿莫·薩德著,是最新的一本關於闡釋利率互換及其衍生產品的書。它填補了這些工具與其日常生活中實際使用之間的空白。作者阿莫·薩德作為經驗豐富的寬客、交易員、金融軟體開發人員和固定收益領域的學者,詳細解釋了主要的“利率”產品,包括互換、上下限期權、百慕達期權等。《利率互換及其衍生產品(從業者指南)》也詳細解釋了奇異/結構性票據的主要估值技巧——仍然是市場面臨的最重要的挑戰之一。對於正在和即將進行利率產品交易的人員,本書是重要的參考指南。

圖書目錄

總序
序言
“利率”市場
背景
本書結構
致謝
符號和縮略語
第一部分 現金、回購和互換市場
第一章 債券:純屬貼現問題
貨幣的時間價值:終值、現值
價格-收益公式
PV01、PVBP、凸率
回購、逆回購
遠期價格收益、套息和向前滾動
第二章 互換:仍是貼現問題
貼現因子曲線、零息曲線
遠期利率曲線
平價一互換曲線
互換Libor曲線的構造
第三章 現實中的利率互換
市場工具
互換交易——利率或差價
互換差價
風險、PV01、伽瑪層級
日曆規則、日期細節
第四章 從貼現曲線中分離遠期曲線
資產的遠期曲線
隱含遠期利率
浮動浮動互換
LiborLibor基礎互換
隔夜指數互換
第二部分 利率流期權
第五章 衍生品定價:風險中性定價
歐式相機索取權
單步二叉樹模型
從單一時間步驟到兩步驟
從兩時間步驟到……
相對價格
風險中性定價:所有的相對價格必須是鞅
利率期權的定價具有內在困難
從二叉樹模型到等價鞅測度
第六章 Black的世界
略讀隨機性
資產變化的建模
Black—Scholes—Merton7Black公式趣
希臘字母值
二值期權
看漲期權是你的所有需要
日曆交易日、事件波動率
第七章 歐式利率衍生產品
市場實踐
利率期權交易
個別上限期權個別下限期權:遠期利率期權
歐式互換期權
偏度、波動率微笑
CMS產品
債券期權
第三部分 利率奇異期權
第八章 短期利率模型
快速導覽
從動態過程到運算
格線樹形運算
BDT格線模型
Hul卜White模型及Black-Karasinski模型
模擬運算
第九章 百慕達式期權
Bellman方程——逆向歸納法
百慕達互換期權
百慕達可取消互換、可贖回可兌付債券
百慕達式期權的模擬運算
第十章 全期限結構利率模型
關注從短期利率轉向整條曲線:Ho-Lee模型
Heath_Jarrow-Morton全期限結構框架
離散時間、離散期限的HJM框架
遠期一遠期波動率
多因子模型
HJM框架通常會導致非重組樹形
第十一章 遠期測度視角
計價單位是任意的
遠期測度
BGMJamshidian結果
不同利率的不同測度
“傳統的”或“新創的”:挑選你的毒藥!
第十二章 尋找“特定”模型
向全期限結構模型的過渡
運算時代
模型與市場:流動性和集中性風險
複雜性風險
其他挑戰
附錄A 泰勒展開式
單變數函式
多變數函式
伊藤引理:擴散的泰勒展開式
附錄B 均值回復過程
正態動態過程
對數正態動態過程
附錄C Girsanov定理和計價單位轉換
連續時間、即時遠期利率的}{JM框架
BGM結果

相關詞條

熱門詞條

聯絡我們