申萬菱信深證成指分級證券投資基金(申萬菱信深證成指分級進取)

申萬菱信深證成指分級證券投資基金是申萬菱信發行的一個結構型的基金理財產品

基本介紹

• 基金簡稱：申萬菱信深證成指分級進取
• 基金類型：結構型
• 基金狀態：正常
• 基金公司：申萬菱信
• 基金管理費：1.00%
• 首募規模：7.12億
• 託管銀行：中國工商銀行股份有限公司
• 基金代碼：150023
• 成立日期：20101022
• 基金託管費：0.22%

投資目標

本基金採取指數化投資方式，通過嚴格的投資程式約束和數量化風險管理手段，力爭控制本基金的淨值增長率與業績比較基準之間的日平均跟蹤誤差不超過0．35%，年跟蹤誤差不超過4%，實現對深證成指的有效跟蹤。

投資範圍

本基金投資範圍為具有良好流動性的金融工具，包括深證成指成份股、備選成份股、新股（首次公開發行或增發）、現金或者到期日在一年以內的政府債券等。其中，深證成指成份股及其備選成份股的投資比例不低於基金資產淨值的90%，現金或者到期日在一年以內的政府債券不低於基金資產淨值的5%。
本基金還可投資於法律法規或監管機構允許基金投資的其他金融工具，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入投資範圍。

投資策略

本基金採取完全複製法進行投資，即按照標的指數成份股及其權重構建基金的股票投資組合，並根據標的指數成份股及其權重的變動對股票投資組合進行相應地調整。但在因特殊情況導致無法獲得足夠數量的股票時，基金管理人將運用其他合理的投資方法構建本基金的實際投資組合，追求儘可能貼近標的指數的表現。
特殊情況主要是指在標的指數成份股發生變動、增發、配股、分紅等公司行為導致成份股的構成及權重發生變化時，由於交易成本、交易制度、個別成份股停牌或者流動性不足等原因導致基金無法及時完成投資組合的同步調整，基金管理人需要採用其他合理的投資方法構建儘可能貼近標的指數的基金組合。
1、資產配置策略
本基金原則上將不低於90%的基金資產淨值投資於深證成指成份股和備選成份股，現金或者到期日在一年以內的政府債券不低於基金資產淨值5%。本基金將根據市場的實際情況，適當調整基金資產的配置比例，以保證對標的指數的有效跟蹤。
本基金將在基金契約生效之日起3個月的時間內達到上述規定的投資比例。
2、組合構建策略
本基金管理人構建投資組合的過程主要分為三步：確定目標組合、確定建倉策略和逐步調整。
（1）確定目標組合：本基金管理人根據完全複製成份股權重的方法確定目標組合。
（2）確定建倉策略：本基金管理人根據對成份股流動性的分析，確定合理的建倉策略。
（3）逐步調整：通過完全複製法最終確定目標組合之後，本基金管理人在規定時間內採用適當的手段調整實際組合直至達到跟蹤標的指數的要求。
3、組合管理策略
（1）定期調整
本基金股票組合根據標的指數對其成份股的定期調整而進行相應的定期跟蹤調整。
（2）不定期調整
① 當成份股發生增發、送配等情況而影響成份股在指數中權重的行為時，本基金將根據指數公司的公告，進行相應調整；
② 根據本基金的申購和贖回情況，對股票投資組合進行調整，從而有效跟蹤標的指數；
③ 若個別成份股因停牌、流動性不足或法規限制等因素，使得基金管理人無法按照其所占標的指數權重進行購買時，基金管理人將綜合考慮跟蹤誤差最小化和投資者利益，決定部分持有現金或買入相關的替代性組合。

收益分配原則

在存續期內，本基金（包括銀申萬深成份額、申萬收益份額、申萬進取份額）不進行收益分配。