套利性交易

套利性交易是指通過現貨與期貨的價格差異的變化獲取利益的交易。主要方式包括: 同一債券在同一市場中的不同交割日的套做; 同一債券在不同市場中的同一或不同交割日的套做; 以及現貨與期貨市場的差價的套做。其原理是: 通過密切注視現貨價格和期貨價格之間的價格差和不同交割日期貨之間的價格差變化，在價格差擴大時，買進比較便宜的，賣出比較貴的; 當價格差又縮小時，再通過對中交易進行結算，以此獲利。

套利性交易，指交易者在同一時點進入兩個或多個市場做反方向的交易組合，以鎖定一個無風險的收益；也可以利用兩種貨幣即、遠期匯率差小於同一期限兩種貨幣利差的情況進行套利。