英國高亞資本

英國高亞資本（GAC）成立於2008年，是倫敦金融城和中國專注於成長企業金融業務的金融精英組建的專業投資銀行，其團隊成員經驗豐富，專業服務範圍涵蓋基金管理、基金髮行、AIM上市、中歐併購等各方面。

基本介紹

• 公司名稱：英國高亞資本
• 外文名稱：GAC
• 成立時間：2008年
• 經營範圍：基金管理、基金髮行、AIM上市、中歐併購等

簡介

關於高亞資本Growth Asia Capital

高亞資本中國業務團隊成員從2004年起就專注於在中國境內進行英國資本市場尤其是“英國AIM市場”的專業推廣和承辦，在國際金融圈、中國企業海外上市方面具有良好的聲譽。

高亞資本（GAC）團隊成員和專業合作團隊曾負責或參與包括太平洋中國地產基金PACL、中國房地產機會有限公司CREO、昱輝能源SOLA、中華匯地產Central China、俊鑫科技Jetion、泰華生物科技TAIHUA、揚子基金Yangtz、徐工集團挖掘機（XCG）業務等多箇中國概念企業、基金在英國的融資、上市。

上市服務

高亞資本（GAC）專注於成長企業、中國企業在英國、美國等國際資本市場的IPO上市、企業債券Bonds、投融資、中歐併購M&A，資產管理Asset Management、基金髮行Fund Issue等國際投行業務。

專注於高成長企業 專業於分眾國際投行

>>我們能幫助您在倫敦上市、併購

企業上市、基金上市、存托憑證：AIM市場、專業基金市場SFM、專業證券市場PSM、PLUS市場等

上市方式：公開發行、配售、掛牌、反向收購

投資&併購：國際投融資、產業併購、投資歐洲

上市總協調/ 上市保薦商/ 財務顧問（英國高亞資本） ——倫敦上市總管

n 境外上市保薦及培育（上市保薦、上市架構、法律、財務合規、商業計畫制訂等）；

n 上市總規劃、總統籌、總協調（包括中國、英國）；

n 擬訂主機板、AIM、PLUS上市計畫、時間表；

n 找出主要問題（法務、財務、稅務等）；

n 企業商業模式、價值發現及提取；

n 統籌、管理上市保薦團隊、律師、會計師等；

n 上市前Pre-IPO戰略投資（如需）；

領先業界的倫敦上市多層次服務（主機板、AIM、PLUS）

高亞榮譽

高亞資本（Growth Asia Capital）專業資質和榮譽（包括但不限於）：

中國業務領先者

(一) 主席團旗下2家AIM市場保薦人、1家PLUS市場保薦人，是中國業務最活躍的保薦人群體，如第1家中國企業在英國AIM上市的案例；

(二) 主席團旗下多家Pre-IPO投資公司專業投資中國企業；

(三) 英國PLUS市場上市保薦商資格（關在線上構：Axiom Capital），團隊操作了英國PLUS市場的第1個全球存托憑證，第1個運作英國PLUS、美國OTCBB兩地上市；

(四) 高亞資本（關在線上構Axiom Capital）目前保薦1家中國企業，正在運作1家中國企業PLUS 上市，排名中國業務第1梯隊；同時保薦有6家歐洲公司；

(五) 中英兩國律師合作團隊，在中國企業英國上市的參與率超過60%；

倫敦證券交易所

高亞資本，是推動中國公司到英國上市最活躍的投行團隊！

——倫敦證券交易所（London Stock Exchange）中國代表 張寧先生Mr.Simon Zhang

中國金融主管機構

n 中國工信部對外合作協調中心（中國中小企業國際合作協會）推薦“英國上市專業投行”；

n 中國多個省市（浙江、江蘇、湖北、湖南、陝西等）金融主管機構“海外上市”推薦投資銀行；

團隊

□奧立弗·沃恩先生(Mr. Oliver Vaughan)

Oliver是英國金融界權威人士，他曾創立和領導的英國上市公司（投資基金）包括：

朱利安娜控股有限公司Juliana’s Holdings Plc，1983年6月上市，市值1300萬英鎊；

1994年，甘德控股有限公司Gander Holdings Plc，是一家上市地產投資公司。1999年，該公司賣出了 1億3000萬英鎊。

1999年，網際網路投資公司eVestment Company，以4400萬英鎊在倫敦證券交易所AIM上市。2000年，該公司收購了克里斯托斯有限控股公司 Christows Holdings Ltd, 一家私人客戶股票經紀和基金管理公司。2001年，該公司又收購了Evolution Capital 資本公司，後更名為Evolution Group Plc 集團公司。Evolution Group Plc集團目前是通過英國益華證券（投資銀行業務）和克里斯托斯（私人客戶股票經紀和基金管理）運行的一家領先的全面投資銀行業務的公司。目前Evolution集團的總市值超過3億2000萬英鎊，在倫敦證券交易所上保持全面上市。

奧立弗現任Blue Oar Group Plc 集團公司的董事長，Rowan Dartington（Blue Oar 集團屬下公司）促成了第一家中國公司在AIM的上市。近幾年來，Blue Oar集團已經成為幫助中國公司在AIM上市的最積極的倫敦企業金融公司之一。

Albany Capital Plc非執行董事。奧爾巴尼資本公司是一家在AIM上市的企業上市前融資（Pre-IPO）和行動主義投資公司，淨資產超過了1500萬英鎊。

□托馬斯·沃恩先生( Mr.Thomas Vaughan)

湯姆在十九世紀六十年代創建了朱利安娜控股有限公司Juliana‘s Holdings Plc，當時世界上最大的迪斯科娛樂集團；自2007年3月起，湯姆成為了Vestpa有限公司和Ninety PLC兩家AIM上市公司投資公司的董事，投資中國企業。湯姆富有多年的美國實業經營經驗。2007年12月，山東富氏集團（China Food Company）藉助湯姆旗下公司Vestpa在英國AIM反向併購上市。

□朱利安·馬林斯大律師(Mr.Julian Malins Q.C.)

朱利安從牛津大學畢業，30多年來，朱利安的事業豐富多彩、成就斐然。他是倫敦深受尊敬的首席國際商貿律師，並在1991年成為王室法律顧問。1990年到1997年在英國金融服務管理局（英國的證券交易委員會）下屬的紀律審裁庭主席。

□大衛·辛克萊先生（Mr. David Sinclair FCA, CF）

大衛·辛克萊先生於1972年獲得特許會計師 (Chartered Accountant) 執照隨後承接了大量的各行各業的金融管理業務，既擔任Axiom Capital公司主席又同時擔任金融分析師（Axiom Capital是PLUS市場知名保薦商Corporate Advisor）。大衛先生在英國國內外證券市場（德意志證券市場、泛歐交易所等），融資，公司破產和併購業務上有著豐富的經驗。大衛先生也是英國PLUS市場的權威人士。大衛先生是法律學會的專家，他還是超過1億英鎊資產的住宅物業基金的顧問。

□托尼·特魯尼先生（Mr.Tony Drury）MSI, FHD, FCIB

托尼·特魯尼先生曾擔任多家AIM、PLUS上市公司的董事，他創立了倫敦聖·海倫資本股份公司（PLUS市場領先的保薦商），並帶領多家公司在PLUS上市並成為PLUS市場最成功的上市公司，是英國PLUS市場的權威人士。特魯尼先生是英國特許銀行家學會成員（FCIB），同時也是英國證券學會成員（MSI）。托尼也是多本金融專業書籍的作者。

□古布斯·互薩滿先生（Mr.Kobus Huisamen）MBA CM&AA

古布斯·互薩滿先生是一個跨境併購專家，已參與超過10億美元金額金融交易，覆蓋多個行業，包含已開發國家和開發中國家。古布斯先生曾幫助多家公司在PLUS市場上市。在從事企業金融服務之前，古布斯先生曾作為企業戰略顧問有多年工作經驗。古布斯先生於2007年獲得註冊併購顧問（CM&AA）。古布斯先生擁有MBA學位（金融方向）、法律學士學位。

□李群Ms.Carrie Waley

Carrie精通中英文化，她能講流利的國語、粵語和英語，並且憑藉其在語言和文化方面的才識，能夠在中國和西方之間架起溝通的橋樑。

Carrie在中英商務方面富有經驗，她與很多中國公司和外國公司聯繫密切，為很多公司做過中國商務顧問。她成功地將很多國際業務帶到中國，並幫助很多中國公司實現了其國際市場的目標，例如在英國建立海外辦事處、尋求戰略夥伴或投資人等等，Carrie幫助這些公司實現了海外擴張。目前Carrie的工作還包括通過帝皇諮詢公司所屬的帝皇招聘公司介紹講漢語的員工到英國公司工作。

Carrie曾參與、協助山東富氏集團（China Food Company）、徐工集團挖掘機（XCG）在AIM上市及上市前私募融資工作。

Carrie在北京出生，在香港長大、讀書。她在香港從事若干年公共關係和傳媒工作，90年代初定居英國。

相關信息

中國企業海外上市新絲路

ipo,com作為英國高亞資本指定網路合作媒體，現刊登全文，供讀者參考。

“高亞資本”海外上市“新絲路”Listing in GAC Mode

投資基金上市Investment Companies——高亞海外上市“新絲路”1

投資基金上市是指發行人作為“投資公司” 上市，以公開發行的方式募集資金。公開發行中國概念的投資基金在AIM市場相對較容易，同時，基金上市通常不用涉及原有資產和股權的直接轉讓或稀釋，可以按項目或分拆項目來操作，進入中國的相關審批也因此而降低了難度。基金上市操作時間一般可在3－6個月完成，募集資金總額通常在2億～5億美元居多。

有些集團公司（尤其是地產開發商）可以將項目分拆後賣給在倫敦上市的投資基金，既可以及時回款，籌集發展資金；亦可以參股基金，成為這個基金管理公司的股東，享受基金管理費和投資受益。房地產基金已有多起成功案例！（可參照瑞銀和金地集團設立的房地產基金）。基金上市近年來備受熱捧，2008年有2家中國投資基金新上市。

發行市場：倫交所AIM市場、專業基金市場SFM（2008年倫交所專門為基金上市而新開設）

AIM上市要求：必須是封閉型投資公司；必須是一家有限責任公司；不要求經營業績記錄；在上市之時必須已經至少籌集300萬英鎊資本金。

發行人目標群體：適合以項目形式打包、分拆的公司、集團、基金（VC、PE），例如地產開發商，集團旗下專門業務，風險投資、私募基金；各地政府的引導/產業基金。

發行人要求：有一定的規模和市場占有率；聲譽良好；過往3－5個成功投資案例；擬投資項目收益率較高（一般內部收益率不能低於20%）；專業而強大的基金管理團隊

基金髮行優勢：上市標準低，過程簡便快捷，成本費用少。基金公開上市，可從公開市場持續募集發展資金，比單純私募更有廣泛的投資人基礎和發展空間。

基金髮行案例：截止2009年3月，已經有61家基金在AIM市場上市，基金上市融資模式成熟，有眾多成功案例，其中6家中國基金在高增長市場上市，包括ARC CAPITAL HLDGS LTD、PACIFIC ALLIANCE ASIA OPPORTUNTY FUND、揚子基金等（詳情請瀏覽“上市案例”）

歡迎致電，高亞資本廣州代表處020-8333 6840 / 2883 5609 ！

造殼併購上市Shell Acquisitions Listing ——高亞海外上市“新絲路”2

傳統的借殼上市（買舊殼），因為舊殼公司存在大量的不確定的財務、法務風險，令擬上市企業顧慮重重。高亞資本（Growth Asia Capital）專業操作團隊依據獨特專門知識和多年中國企業海外上市經驗，特別推出“造殼併購上市Shell Acquisitions Listing”。

主要操作模式：“投資公司”管理人（通常是高亞資本或其關在線上構）先私募募集到管理資金（AIM市場最低要求為300萬英鎊，PLUS市場為30萬英鎊），作為公司的投資基金，將其存放在“投資公司”的銀行賬戶上，為今後使用，隨後在AIM市場或者PLUS市場掛牌上市，成為新的掛牌“現金殼公司PLC”，然後再在約定時間內收購或被反收購重組可上市公司（“目標公司”），從而達到造殼反向收購上市的目的。

優勢概述：與傳統的IPO上市方式相比，“造殼併購上市”集中了直接上市，收購或反收購，私募等金融產品特徵及目的於一體，風險可控，節省大量的買舊殼溢價。“造殼併購上市”不是買舊殼，而是造一個全新的、可私募到資金的現金殼，該現金殼無業務，目標就是併購“目標公司”，完成重組掛牌上市交易；如果需要，還可以重新融資。只要條件適合，擁有正確的股價和商業計畫書，在AIM和PLUS市場可以無限次增發融資，且手續非常簡便（AIM上市公司增發不需股東大會同意，除非被反向收購或主營業務重大改變）。

上市證券市場：倫交所AIM市場、倫敦PLUS市場、紐約證券交易所Amex市場、美國OTCBB市場等。

造殼併購上市“目標公司”標準：

1. 規模、高成長性：符合或接近海外各創業板市場上市主流參考標準，能在我們的幫助下短期達到該標準的公司。高速成長的業務，上市後三年內年增長最低達到20%或以上。根據規模大小，高亞資本將按相應的證券市場上市方式操作，如倫交所AIM市場、PLUS、OTCBB等。

2. 商業模式、競爭優勢：要擁有已經被證明成功的商業模式、產品或者服務，有良好的市場渠道支持高成長。要擁有資源壁壘、技術壁壘或者市場壁壘以保證企業的競爭優勢。

3. 管理團隊：豐富的業內經驗，良好的道德品質，保證企業持續、健康、快速發展。

4. 行業：基本沒有限制，只要符合以上條件均可考慮，但我們較傾向於以下行業：礦產、新能源、TMT數字新媒體、零售/消費、服務、連鎖/物流、房地產等，亦包括早期創投公司、私募基金、政府產業基金/引導基金，

更多詳情，歡迎索取資料！

歡迎致電，高亞資本廣州代表處020-8333 6840 / 2883 5609 ！

倫敦PLUS、紐約OTCBB兩地同時上市（ADRs美國存托憑證）——高亞海外上市“新絲路”3

高亞資本及其專業操作團隊，於2009年2月在倫敦PLUS市場創建了一個史無前例的新記錄——PLUS市場承認的第一個全球存托憑證（GDR）通過紐約梅隆（New York Mellon）介紹上市。2009年2月16日，PLUS市場很高興地宣布Caspian Mineral Plc,一家專注於收購採礦和石油生產加工設施和資源的投資公司，成為PLUS市場上第一個發行全球存托憑證的公司（本次融資100萬美元）。

我們的專業操作團隊正在聯合紐約梅隆銀行，為“Ascot礦業公司”推出英國PLUS市場上市、美國OTCBB發行美國存托憑證（ADRs）的“倫敦、紐約兩地上市”的創新形式，最大限度結合倫敦、紐約兩個全球最大金融中心的優勢，擴大影響力和融資，並儘量減小上市成本（在OTCBB市場以發行ADRs一級的形式上市可規避薩班斯－奧克斯利法案監管）。

GDRs全球存托憑證

據倫敦證券交易所、紐約梅隆銀行、JP 摩根的統計數字顯示，現時來自44個國家的222個GDR在倫交所上市，總市值超過6000億美元；2007年GDR的全球交易總量為2.61萬億美元，倫敦市場以4400億美元的交易量占17%，比2006年增長53%；2005年以來，全球存托憑證（GDR）已經超越美國存托憑證（ADR）。GDR的全球市場空間非常巨大且高速發展，隨著高亞團隊在PLUS市場第一個GDRs、美國OTCBB一級ADRs的上市，高亞資本必將引領中國企業創造新一輪的海外上市傳奇。